什么是 ETF？

交易所交易基金（ETF）是一种开放式投资基金。ETF 在交易所上市，股票全天交易，就像普通股票一样，它结合了指数基金和股票的特点，其流动性反映了相关一篮子股票的流动性。

ETF 有三种类型，即股票 ETF、杠杆和反向 ETF 以及固定收益和商品 ETF。马来西亚 ETF 的收费范围为每年 0.2-0.8%，相对较低。

ETF 如何运作？

当基金提供商决定创建基金并向投资者出售基金份额时，交易者就可以购买ETF，ETF旨在追踪相关资产的表现。

当投资者从特定基金购买 ETF 时，他们就成为股东，拥有 ETF 的一部分，但不拥有基金的相关资产。然而，ETF 投资者可能会收到指数成分股的一次性股息或再投资，其回报可能与基础资产不同。

ETF 价格如何确定？

ETF 的价格由两个因素决定。虽然资产的标的价值（也称为资产净值）对 ETF 的价格有很大影响，但 ETF 还有一个市场价格，投资者应该了解。

ETF 的市场价格是投资者在交易所买卖ETF的价格。在任何特定时间，该价格可能与 ETF 的资产净值不同，这取决于 ETF 的供需情况。

另一方面，ETF 的资产净值代表 ETF 持有的所有证券（如股票或债券及现金）的价值减去任何负债（如总开支率），再除以已发行股票的数量。

ETF 的类型

1. 股票 ETF

股票和股权相同，都代表对实体（公司）的所有权，都在证券交易所交易。股权的定义是指还清债务后的资产所有权。

2. 杠杆与反向 ETF

杠杆 ETF 和反向 ETF 是两类 ETF 产品，其目的是每天产生相关指数的目标倍数回报。

在金融领域，"杠杆"是一种放大投资者利润或损失的技术。因此，杠杆 ETF 意味着该基金旨在提供指数每日表现的放大回报。

而"反向"一词的意思是"相反"。因此，在这种情况下，反向 ETF 指基金旨在提供与指数每日表现相反的回报或表现。

3. 固定收益及商品 ETF

固定收益 ETF 也称为债券基金。

固定收益 ETF 主要投资于公司债、政府债、市政债、国际债和全球债。

商品 ETF 是一种交易所交易基金，投资于各种实物商品，包括自然资源、农产品和贵金属。商品 ETF 要么专注于单一商品，要么专注于期货合约投资。

马来西亚交易 ETF 的最佳经纪商：

Tickmill：受 FCA 监管
IG：可交易超过 16,000 只股票
HFM (HF Markets)：交易杠杆产品存在风险

作为一名新交易者，您需要选择合适的在线交易平台或经纪商，一个好的经纪人将有助于您的投资之旅。

如何在马来西亚购买 ETF？

由于 ETF 交易与股票一样，您可以在交易日内随时买入或卖出。但您首先需要在机器人顾问、经纪人或马来西亚交易所开立交易账户，还应该有一个持有 ETF 单位的 Demat 账户。

Demat 账户（非实物账户的简称）是以电子形式持有股票等金融证券的账户。

然后，您需要提供以下文件：

身份证明：身份证（IC）、护照、驾驶执照
地址证明：护照、水电费账单
银行账户详细信息：银行账户对账单

完成这些手续后，您就可以通过该账户买卖 ETF。

在马来西亚何处购买 ETF？

在马来西亚，投资者可以通过多种方式买卖 ETF。您可以选择通过马来西亚证券交易所（Bursa Malaysia）或国际经纪商进行买卖。

马来西亚交易所

由于 ETF 可以在股票市场上交易，您可以轻松地在马来西亚证券交易所开立交易账户，可以找到可供您买卖的所有马来西亚的 ETF。

国际经纪商平台

您还可以注册国际经纪商，以获得更全面的 ETF 购买清单。通过本地经纪商购买美股，每笔交易的费用可低至 25 美元。您也可以通过 TD Ameritrade、Saxo 和 Interactive Brokers 等国际经纪商购买。购买美国 ETF 时，一些国际经纪商不收取佣金。

如何在马来西亚购买外国 ETF？

投资外国上市股票可以实现资产或货币的多样化，您可以通过以下两种方式投资国际ETF。

1. 使用外国经纪商

在相应股票的来源国开设交易账户。例如，在美国开设交易账户，在纽约证券交易所（NYSE）购买股票，可以将交易成本降到最低。

2. 使用本地经纪商进行外国股票交易

在马来西亚开设与当地投资银行和证券公司相关的全球交易账户，购买外国股票。虽然您的资金投资于海外，但资产所在地是本地的。

马来西亚 ETF 列表

ETF 名称	资产类型	标的指数	基金介绍
ABF 马来西亚债券指数基金	固定收益 ETF	Markit iBoxx® ABF 马来西亚 Boyd 指数	追踪 Markit iBoxx® ABF 马来西亚债券指数（基准指数），该指数主要由马来西亚政府债券组成。
富时交易所马来西亚 KLCI ETF	股票 ETF	富时马来西亚 KLCI 指数	追踪富时博尔萨 马来西亚 KLCI 指数，该指数由交易所市值最大的 30 家上市公司组成。该指数由马来西亚证券交易所市值最大的 30 家上市公司组成。
MyETF 道琼斯马来西亚伊斯兰市场（DJIM）泰坦 25	股票 ETF（符合伊斯兰教法）	道琼斯伊斯兰 马来西亚 (DJIM) 泰坦 25 指数	跟踪道琼斯 伊斯兰市场（DJIM） 指数，该指数由符合伊斯兰教法的 25 家最大的马来西亚证券交易所上市公司组成。市值 市值。
信安富时东盟 40 马来西亚 ETF	股票 ETF	富时/东盟 40 指数	跟踪富时/东盟 40 指数，该指数由在印度尼西亚、马来西亚、菲律宾、新加坡和泰国证券交易所上市的 40 家市值最大的公司组成，这些公司都有资格被纳入富时/东盟指数。
信安富时中国 50 ETF	股票 ETF	富时中国 50 指数	跟踪富时中国 50 指数，该指数由 50 只在香港证券交易所上市交易的规模最大、流动性最强的中国股票组成。
MyETF-MSCI 马来西亚伊斯兰股息（MMID）	股票 ETF（符合伊斯兰教法）	MSCI SEA IMI 伊斯兰高股息率指数 10/40 指数	跟踪 MSCI Malaysia IMI Islamic High Dividend Yield 10 / 40 指数，该指数由在马来西亚证券交易所上市的 16 至 30 种符合伊斯兰教法的证券组成。
MyETD-MSCI 东南亚伊斯兰股息 ETF (MSEAD)	股票 ETF（符合伊斯兰教法）	MSCI SEA IMI 伊斯兰高股息率指数 10/40 指数	跟踪 MSCI 东南亚 IM 伊斯兰高股息率 10/40 指数的表现，该指数客观、被动地代表了东南亚伊斯兰股票市场的股息率机会。
TradePlus 回教黄金追踪器	商品 ETF（符合伊斯兰教法）	LBMA 上午金价	跟踪黄金价格表现
MyETF 道琼斯美国泰坦 50 指数	股票 ETF（符合伊斯兰教法）	道琼斯伊斯兰 美国泰坦 50 指数	跟踪道琼斯伊斯兰市场美国泰坦 50 指数的表现。(按浮动调整市值计算）在美国相关交易所上市的 50 家最大公司。
TradePlus标普中国新追踪指数-美元	股票 ETF	SEP New China 除A股以外的行业 指数	跟踪 SaP New China Sectors Ex A-Shares Index 的表现，为消费和服务型行业的中国上市公司提供投资机会。以美元交易。
TradePlus 标普中国指数 - 马币	股票 ETF	SEP New China 除A股以外的行业 指数	跟踪 SaP New China Sectors Ex A- hares 指数的表现，为消费和服务型行业的中国上市公司提供投资机会。以马币交易。
TradePlus 纽约证券交易所 FANG+ 每日（2 倍）杠杆追踪器	杠杆和反向 ETF	纽约证交所 FANG+ 每日 2 倍杠杆指数	提供 2 倍杠杆纽约证券交易所 FANG+ 指数 该指数由一些全球最大的科技公司组成。
TradePlus 纽约证券交易所 FANG+ 每日（-1 倍）反向追踪器	杠杆和反向 ETF	纽约证交所 FANG+ 每日 1 倍反向指数	提供纽约证券交易所 FANG+ 指数的反向（-1 倍）风险敞口，该指数由一些全球最大的科技公司组成。
TradePlus HSCEI每日（2倍）杠杆追踪器	杠杆和反向 ETF	恒生中国 企业期货 2 倍杠杆指数	提供恒生中国企业指数 2 倍杠杆风险敞口，该指数由主要在香港证券交易所上市的中国 50 家最大证券组成。
TradePlus HSCEI 每日（-1 倍）反向追踪器	杠杆和反向 ETF	恒生中国 企业期货 空头指数	提供恒生中国企业指数的反向（-1 倍）风险敞口，该指数由主要在香港证券交易所上市的中国 50 家最大证券组成。
Kenanga KLCI Daily (2x) 杠杆追踪器	杠杆和反向 ETF	富时马来西亚 KLCI 2x 每日杠杆（价格）指数	提供标的指数（富时马来西亚 KLCI 指数）公司的 2 倍杠杆风险敞口，该指数由在马来西亚证券交易所主板上市的最大 30 家公司组成。
Kenanga KLCI Daily (-1x) 反向追踪器	杠杆和反向 ETF	富时马来西亚 KLCI 每日短线（价格）指数	提供反向（-1 倍）标的指数（富时马来西亚 KLCI 指数）公司的风险敞口，该指数由在马来西亚证券交易所主板上市的最大 30 家公司组成。

马来西亚哪种ETF最好？

根据我们的研究，TradePlus Shariah Gold Tracker是迄今为止马来西亚最好的 ETF，1 年总回报率为 28.65%。

TradePlus Shariah Gold Tracker 是马来西亚第一只也是唯一一只符合伊斯兰教法的黄金 ETF，它允许投资者投资黄金，而无需购买、储存和出售金条的麻烦。该 ETF 投资于金条，而不是其他投资于金矿或与黄金相关的公司。令人惊讶的是，只要满足最低要求，投资者就可以将该 ETF 的单位赎回为实物黄金。

如何选择合适的 ETF？

确定您的投资策略

确定您的投资策略，包括投资目标、投资期限和风险承受能力。在进行任何财务规划时，最好先确定投资目标。确定投资目标后，再确定合理的投资期限。最后，了解您愿意接受的风险承受限度。

选择正确的资产类别

根据您的投资策略，选择合适的资产类别。例如，如果您的投资目标是在 55 岁（目前为 35 岁）退休时提供充足的退休资金，您的投资期限为 20 年，您的风险承受能力相对较高。这意味着你可以承受重大的投资 "损失"，而无需出售你拥有的其他资产。

因此，股票很可能是最适合您的资产类别。为了更好地了解风险承受能力，您应该参加投资网站上提供的风险承受能力测验或测试。

研究并了解所选的 ETF

您所选择的 ETF 应适合您所选择的资产类别以及您的投资目标。

为什么投资 ETF？

ETF 具有诸多优势，如费用率低、流动性强、投资选择范围广、投资多样化和投资门槛低等，是新投资者的理想选择。

此外，马来西亚 ETF 的交易量一般较低，做市商也较多。通过 ETF，投资者可以投资于某一地理区域、市场、行业以及黄金等商品。

ETF 的优势

多样化：ETF 提供指数等多种证券的投资机会，交易方式类似股票。根据 ETF 计划的不同，您可以投资于各种股票、国家、行业和商品。

成本效益高：与单位信托基金相比，ETF 的年度管理费较低，因此购买和长期持有 ETF 都很划算。

透明度高：大多数 ETF 追踪指数，这意味着基金公司在维持 ETF 投资组合时采用被动式管理，使投资者更容易了解 ETF 的表现。

ETF 的缺点

股息收益率较低。

虽然有派息 ETF，但收益率可能不如持有高收益股票或个股高。

分散性较低：对于某些行业或外国股票，由于市场指数中的股票群体较窄，投资者可能只限于大盘股。

成本可能较高：如果将 ETF 与投资特定股票相比，成本会更高。支付给经纪人的实际佣金可能是一样的，但 ETF 有管理费，这可能导致成本更高。

结语

ETF 被众多投资者用来建立投资组合或投资特定行业，尤其是与共同基金等其他管理基金相比有许多优势。

但就像其他投资一样，风险总是存在的。投资 ETF 也是如此。下单前需要注意它的缺点。因此，投资者在开始投资前需要做好准备，制定正确的投资策略和风险管理。